موفقیت در بازارهای مالی
هوش مالی در بورس ؛ راز موفقیت در سرمایه گذاری
اصولا سرمایه گذاری یک روش عالی برای رسیدن به ثروت بیشتر است. اما این که از چه راهی می توان اقدام به سرمایه گذاری نمود تا موفقیت بیشتر بدست آورد؟، نیاز به هوش مالی در بورس برای انتخاب روش های پرسود سرمایه گذاری خواهد بود.
به معنای دیگر، اگر قصد سرمایه گذاری در بازار بورس را دارید، بهتر است ابتدا اطلاعات کاملی در خصوص هوش مالی در بورس بدست آورید. این که از چه طریق و روشی میتوان در این بازار سود بیشتر بدست آورد، بدون تردید نیاز به کسب آموزش بورس و سرمایه گذاری خواهد بود.
تمامی ما می دانیم که بدست اوردن نبوغ مالی ریشه در تفکرات انسان دارد. به نوعی می توان بیان نمود که تمامی مردم دنیا از نبوغ مالی برخوردار هستند. اما این که به چه صورت بتوانند از این هوش مالی برای سرمایه گذاری در بازار های مختلف استفاده کنند، مسئله ای است که نیاز به آموزش دارد.
مهمترین مسئله ای که باید به آن توجه داشته باشیم این است که برای رسیدن به موفقیت و داشتن هوش مالی ، یادگیری حرفه ای مهمترین اصل است.
مهمترین جنبه های استفاده از هوش مالی در بورس چیست؟
برای تمامی ما سوال این است که چرا باید از موفقیت در بازارهای مالی هوش مالی بالایی برای سرمایه گذاری برخوردار باشیم؟ مگر این هوش مالی چه اهمیتی دارد؟ از جمله مهمترین جنبه های استفاده از هوش مالی می توانیم به موارد زیر اشاره نماییم:
مراقبت از پول سرمایه گذاری شده
آیا شما دوست دارید با سرمایه گذاری در بازار بورس تمامی سرمایه خود را از دست دهید؟ یا این که به راحتی از میدان رقابت خارج شوید یا به نوعی بیرون انداخته شوید؟ بدون شک هیچ کس چنین مسئله را دوست ندارد. پس لازم است با استفاده از هوش مالی مراقبت از پول سرمایه گذاری نموده خود را یاد بگیرید.
بدون تردید بدست اوردن پول کاری ساده است. اما نگهداری آن مسئله بس دشوار می باشد که تنها افراد خاصی توانایی آن را دارند. بسیاری از مردم دنیا بیشتر درآمد خود را برای پرداخت مالیات از دست میدهند.
اگر بخواهیم قدرت داشتن هوش مالی در بورس را در افراد مختلف بسنجیم، باید بگوییم بدون شک فردی که ۲۰ درصد مالیات سالانه پرداخت می کند، از هوش مالی بالاتری نسبت به فردی که ۴۰ درصد مالیات پرداخت می کند برخوردار است.
بدست آوردن درآمد بیشتر
این که به چه روشی اقدام به سرمایه گذاری در بورس نماییم تا سود و درآمد بیشتری کسب کنیم، خود یکی از مهمترین جنبه های استفاده از هوش مالی در بورس به شمار می رود. زیرا هر فرد بسته به میزان هوشیاری مالی که دارد، می تواند در این بازار سرمایه گذاری نموده و از در امد بالایی برخوردار شود.
تردید نداشته باشید که اگر شخصی در بازار بورس سود بیشتری به دست می آورد، از هوش مالی در بورس بالاتری برخوردار می باشد. از این رو باید بگوییم ممکن است در بازار بورس با افرادی مواجه شوید که از هوش آکادمیک بالایی برخوردار هستند، اما درجه موفقیتشان از نظر داشتن هوش مالی محدود است.
مثلا تصور کنید شخصی با سرمایه گذاری در بورس ، در طی یک ماه یک میلیون به دست می آورد. در حالی که فردی دیگر با همان میزان سرمایه در یک ماه ۲ میلیون درآمد کسب می کند. بدون شک شخص اول از هوش مالی در بورس کمتری نسبت به شخص دوم برخوردار است.
از سوی دیگر دو همکاری که به یک اندازه در ماه درآمد کسب میکنند، فردی که بیشتر موفق به پس انداز شده است، مسلما از هوش مالی بالاتری نسبت به دیگری برخوردار می باشد. تنها مسئله که می تواند میزان ثروت یک شخص را تعیین کند، میزان کسب درآمد او از طریق هوش مالی در بورس است. نه خود پولی که کسب می کند.
تک تک افراد بر روی کره زمین روش خاصی برای بدست آوردن سرمایه بیشتر دارند. تنها کافیست بدانیم این روش چیست و آن را در زندگی در پیش گیریم.
بهبود بخشیدن به اطلاعات مالی
یکی از راه های کسب موفقیت برای سرمایه گذاری، آموزش هوش مالی در بورس است. تصور کنید زمانی که وارد بازار بورس می شوید، همچون کودکی هستید که تازه شروع به راه رفتن نموده است. پس برای این که بدوید، ابتدا باید راه رفتن صحیح را بیاموزید.
هرگز عجله نکنید و برای کسب هوش مالی در بورس ابتدا آموزش های لازم را سپری کنید. در این صورت می توانید سود بالایی از سرمایه گذاری های خود در این بازار را بدست آورید. کسب اطلاعات بالای مالی، باعث می شود شما اصول و مبانی کلی سرمایه گذاری و کسب سود را فراگیرید.
با افزایش اطلاعات مالی خود، هوش مالی شما نیز افزایش خواهد یافت. امروزه بسیاری از مردم با استفاده از هوش مصنوعی در بورس به راحتی اطلاعات لازم را در خصوص بازار بورس و نحوه سرمایه گذاری در آن به دست می آورند. اما باز هم کسب تجربه های عملی در کنار داشتن اطلاعات، می تواند نتیجه بهتری را برای شما به دست آورد.
البته تنها به این مسئله فکر نکنید که با یک بار مطالعه اطلاعات، موفق شده اید یک سرمایه گذار حرفه ای در بورس شوید. شما باید همیشه به روز بوده و به صورت مداوم اطلاعات مالی خود را به روز کنید. با این عمل هوش مالی در شما تقویت شده و می توانید به راحتی پیچیده ترین مفاهیم مالی را نیز درک کنید.
این که چگونه بتوانید از پول خود استفاده کنید، یا آن را در چه موقعیت هایی سرمایه گذاری نمایید، بستگی به هوش مالی شما در بازار بورس دارد. برای این که موفق شوید به سود بالایی دست یابید، ابتدا باید بدانید از چه مسیری حرکت کنید، سپس چگونه از درآمد کسب نموده خود استفاده بهینه نمایید.
برای این کار علاوه بر داشتن هوش مالی ، نیاز به برنامه ریزی دقیق و محافظت از پول خود خواهید داشت. تا بتوانید از این برنامه ریزی خود، به عنوان یک اهرم مالی دقیق و مناسب بهره مند شوید. حتما به این نکته توجه داشته باشید که سهام می تواند تنها بخش کوچکی از کسب و کار شما باشد. پس در کنار دیگر فعالیت های خود، وارد بازار بورس شده و از سرمایه مازاد خود کسب درآمد کنید.
مدیریت سرمایه در بورس چگونه موفقیت شما را تضمین می‌کند؟
چگونگی مدیریت سرمایه در بورس یکی از موضوعاتی می باشد که هر سرمایه گذار در بدو ورود به بازارهای مالی باید آن را آموزش دیده و در معاملات خود استفاده کند. یکی از انگیزه های افراد برای سرمایه گذاری در بازار بورس و یا هر بازار مالی دیگری کسب سود می باشد و این هدف موجب شده که بسیاری از سرمایه گذاران وارد این بازار شوند. اما هر سرمایه گذاری در بدو ورود به بازار بورس باید ریسک های این بازار را بپذیرد تا بتواند با آرامش در بازار معامله کند. قبل از ورود به بازارهای مالی و موفقیت در آن هر سرمایه گذاری به 3 اصل مهم و اساسی توجه کند که به شرح زیر می باشد.
- کسب دانش
- مدیریت سرمایه
- شناخت رفتار و روانشناسی بازار
سه اصل بالا از مهم ترین اصولی می باشد که هر سرمایه گذاری برای موفقیت در بازارهای مالی به آن نیاز دارد و به گونه ای که بدون رعایت اصول گفته شده آن چیزی که در نهایت نصیب سرمایه گذار می شود زیان است و تجربه سرمایه گذاران در بورس نیز موید همین موضوع بوده است. از طرفی یکی از اصول اصلی ذکر شده بحث های مربوط به مدیریت سرمایه در معاملات می باشد به گونه ای که مشاهده شده سرمایه گذاری با علم به موضوع و یادگیری دانش در حوزه مربوطه و از طرفی شناخت رفتار و روانشناسی بازار به سادگی سرمایه خود را از دست داده و علت آن هم عدم مدیریت سرمایه مناسب بوده است.
یکی از نکته هایی که در کلاس های آموزشی مربوط به مدیریت سرمایه در بورس به شدت بر روی آن تاکید دارم این است که سرمایه گذار به محض ورود به بازار سرمایه و در مرحله بعدی آموزش باید ابتدا تمام تمرکز خود را بر روی حفظ سرمایه قرار دهد و در مرحله بعدی به کسب سود از بازار فکر کند. ایجاد این رویه از ابتدا موجب می شود که درگیر هیجان معاملات نشده و سعی کنید معاملات منظمی داشته باشید. پس از همان ابتدای ورود به بازار سرمایه یا هر بازار مالی دیگر دغدغه این را داشته باشید که سرمایه خود را حفظ کنید.
مبحث Drawdown
در بحث مربوط به مدیریت سرمایه در بورس بهتر است با مثالی این موضوع را روشن کنم. فرض کنید که شما با یک سرمایه ای وارد بازار بورس شده اید و به محض ورود به بورس حدود 30 درصد سرمایه تان را از دست داده اید. ایا با خود فکر کرده اید که برای جبران این ضرر باید به چه میزان سود کنید؟ بر اساس قانون Drawdown سرمایه گذاری که 30 درصد زیان کرده است باید حدود 43 درصد سود کند تا بتواند دوباره به اصل سرمایه خود برسد. حال اگر سرمایه گذار در این حالت 50 درصد زیان کند باید 100 درصد سود کند تا بتواند به اصل سرمایه خود برسد. این نشان میدهد که حفظ سرمایه در بازار باید اولویت هر سرمایه گذاری باشد و معاملات خود را به گونه ای تنظیم کند که با اطمینان خاطر وارد معامله شود.
معمولا افرادی که در بازار سرمایه به دنبال نوسان گیری هستند خیلی باید به این موضوع توجه کنند تا با هدف کسب سود کوتاه مدت به سادگی سرمایه خود را از دست ندهند چرا که گفتیم بدست اوردن اصل سرمایه در این حالت بسیار مشکل می باشد. پس حتما اولویت اول سرمایه گذار با فعالیت در هر بازار مالی باید حفظ سرمایه باشد. در بازارهایی مانند فارکس و یا بازار آتی سکه که دارای اهرم می باشد و سرمایه گذار قادر است با چند برابر سرمایه خود معامله کند، حساست موضوع به مراتب بیشتر است چرا که فرضا سرمایه گذار اگر با 5 برابر دارایی خود معامله کند؛ با فرض 1 واحد زیان در سرمایه در کل متحمل 5 واحد زیان می باشد و به همین دلیل باید حساسیت بالاتری نسبت به سرمایه گذاری خود داشته باشد.
محاسبه مقدار سود و زیان (R/R)
یکی از اصول اساسی مدیریت سرمایه در بورس این است که سرمایه گذار در هنگام ورود به معامله باید ریسک و در مقابل میزان بازده خود را تعیین کند ( تعیین میزان RISK/REWARD) قبل از انجام هر معامله سرمایه گذار باید میزان بازدهی خود را از سرمایه گذاری تعیین کند و در طرف مقابل نیز باید بررسی کند که اگر قیمت سهم کاهش پیدا کرد تا چه میزان در بازار زیان می کند. یعنی سرمایه گذار باید بررسی کند که به ازای هر واحد سود حاضر است چه مقدار زیان را تحمل کند. این موضوع به نحوی بررسی میزان ریسک در معاملات می باشد. به طور کلی میزان ریسک به ريوارد در هر معامله باید حداکثر برابر 0.5 باشد.
در مبحث مدیریت معاملات و تعیین R/R در معاملات؛ موفقیت در بازارهای مالی به عنوان مثال فرض كنيد که قصد خرید سهمی را در قیمت 210 تومان دارید و حد سود سهم 250 تومان و حد ضرر سهم نیز 160 تومان می باشد. آیا در این حالت وارد معامله می شوید؟؟ خب بهتر است بیاییم میزان سود و زیان خود در این معامله را مورد بررسی قرار دهیم. زمانی که سرمایه گذار حد سود 250 تومانی در معامله در نظر میگیرد یعنی انتشار سود 40 تومانی در معامله دارد و زمانی که حد زیان 170 تومانی در نظر میگیرد یعنی انتظار زیان 50 تومانی دارید. حال اگر RISK/REWARD را در این معامله حساب کنید (50/40= 1.25) به عدد 1.235 میرسید که عدد بالایی است و نشان میدهد اصلا نباید وارد این معامله شد چرا که مقدار این نسبت و شرایط ورود به یک معامله خوب را 0.5 در نظر گرفتیم. استفاده از تحلیل تکنیکال یکی از ابزارهای مفید و موثر برای تعیین حد سود و حد زیان می باشد
چه میزان زیان را در معاملات لحاظ کنیم؟
یکی از مهم ترین سوالاتی که در کلاس های اموزشی در خصوص مدیریت سرمایه در بورس از من پرسیده می شود این است که چه مقدار زیان از معامله خارج شویم. نکته اول در این خصوص تعیین R/R در معاملات هست که در بخش بالا در خصوص آن صحبت کردیم. اما یکی از عواملی که موجب می شود سرمایه گذاران متحمل زیان زیادی شوند این است که یا حد زیان را در معاملات خود در نظر نمی گیرند و اجازه میدهند که زیانشنان بزرگ تر شده و دیگر تمایلی برای فروش سهم ندارند و یا اینکه با معاملات پی در پی و همراه با زیان باعث از بین رفتن سرمایه شان می شوند. گاهی اوقات میبینیم که معامله گر هیچ نظارتی بر حساب ها ندارد و به زیان اجازه پیشروی می دهد تا جایی که بخش زیادی از سرمایه اش را از دست میدهد. برای مدیریت معاملات باید مقدار زیان خود را طوری تنظیم کنید که در هر معامله بیشتر از 3% کل سرمایه وارد زیان نشوید. حال قصد داریم با یک مثال این بخش را توضیح دهیم. فرض کنید که 100 میلیون تومان دارید و قرار است سهمی مانند سایپا با قیمت 130 تومان را خریداری کنید. حد ضرر خود را در محدوده 100 تومان قرار داده اید. با توجه به در نظر گرفتن 3% زیان در هر معامله که مقدار آن برابر با 3 میلیون تومان می باشد سرمایه گذار باید 100000 برگ سهم خریداری کند و کل سرمایه درگیر در سهم هم 13 میلیون تومان می باشد که حدود 13 درصد کل سرمایه می باشد.
مدیریت سرمایه، طراحی یک سیستم معاملاتی
در مباحث مربوط به مدیریت سرمایه این را مد نظر داشته باشید که همیشه سرمایه گذاران در بازار سرمایه زیان میکنند اما نکته حائز اهمیت این است با یک مدیریت سرمایه درست و منطقی، برایند سوداوری مناسبی داشته باشند تا بتوانند فعالیت همیشگی در بازارهای مالی داشته باشند. از طرفی طراحی یک سیستم معاملاتی مناسب که بتواند در هر مرحله پاسحگوی نیاز معاملاتی هر سرمایه گذاری باشد برای ترید کردن بسیار لازم و ضروری است. یعنی سرمایه گذاران برای طراحی یک سیستم معاملاتی مناسب باید 6 مرحله را اجرا کنند که شامل:
مرحله اول: بازه زمانی خاص خود را انتخاب کنید.
مرحله دوم: روند را تشخیص دهید و از آن تایید بگیرید.
مرحله سوم: نسبت ریسک و ریوارد خود را تعیین کنید.
مرحله چهارم: مقدار سرمایه ای که قصد ورود به سهم را دارید تعیین کنید.
مرحله پنجم: نقاط ورود و خروجتان را مشخص کنید.
مرحله ششم: از سیستم‌تان استفاده کنید و با آزمون و خطا کارایی آن را افزایش دهید.
هر سرمایه گذاری باید قبل از انجام معامله شش مرحله گفته شده را رعایت کند و این اطمینان خاطر را داشته باشد که مرحله به مرحله را اجرا کند . به عنوان مثال در مرحله پنجم گفته شده که ” نقاط ورود و خروجتان را مشخص کنید ” یعنی اگر وارد معامله ای شدید که به حد زیان رسید سریعا از معامله خارج شوید.
عوامل و قوانین موفقیت در بازارهای مالی کدامند؟ بخش اول
یکی از کلیدهای موفقیت این است که استراتژی هایی را شناسایی کرده و بکار گیرید که نسبت به ضررهای غیر قابل اجتناب بازار سود بیشتری به دست می آورند.
موفقیت در تجارت بازارهای مالی و سیو سود قابل اعتماد سخت تر از چیزی است که در نگاه اول به نظر می رسد. در واقع تخمین های غیر رسمی نشان می دهند که بیش از 80 درصد از معامله گران بالقوه در نهایت شکست می خورند و چه بسا بسیاری از آنها به طور کامل از بازارهای مالی کناره گیری می کنند.
حقیقت این است که موفقیت در تجارت دشوار است و معامله گرانی که دائما در حاشیه امن هستند و تریدهای آنها سود آور است دارای ویژگی های خاص و البته کمیابی هستند. در دو نوشتار پی در پی نکات مهمی که سرمایه گذاران حرفه ای به منظور ماندن در حلقه برنده ها برای مدت زمان طولانی به کار می برند، را مطرح کرده و بررسی می کنیم.
اگر شما هم می خواهید در حلقه برنده ها جای داشته باشید و سود ایمنی از بازارهای مالی به دست آورید با ما همراه باشید.
◊ چطور می توان در بازارهای مالی به سودآوری بلندمدت دست یافت؟
سودآوری بلندمدت به دو مجموعه مهارت مرتبط نیاز دارد.
• اولین مورد این است که مجموعه ای از استراتژی ها را شناسایی کنید که بیشتر از آنچه از دست می دهند درآمد کسب کنند و سپس از استراتژی ها به عنوان بخشی از برنامه معاملاتی تان استفاده کنید.
• دوم، در حالی که بازار هم انگیزه‌های صعودی و هم نزولی را تجربه می‌کند، استراتژی‌ها باید با شرایط سازگار شده و به خوبی عمل کنند. به عبارت دیگر، در حالی که بسیاری از معامله گران می دانند چگونه در بازارهای خاص درآمد کسب کنند، مانند یک روند صعودی قوی، اما در دراز مدت شکست می خورند؛ زیرا استراتژی های آنها با تغییرات اجتناب ناپذیر در شرایط بازار سازگار نیست.
حال این شمایید که باید ببینید آیا می توانید خود را از معامله گران ناموفق جدا کرده و به موفقیت تجاری برسید یا خیر؟ باید تصمیم بگیرد و با یک برنامه معاملاتی واضح و مختصر همراه با استراتژی های اثبات شده شروع کنید. در ادامه قوانینی را به شما خواهم گفت که به کمک تان خواهند آمد.
1. نظم و انضباط را در برنامه های مربوط به معاملات مالی لحاظ کرده و به آن پایبند باشید.
نظم و انضباط را نمی توان در یک سمینار آموزش داد و یا در نرم افزارهای گران قیمت تجارت یافت.
جالب است بدانید بسیاری از معامله گران برای جبران کمبود خودکنترلی، هزینه های بسیار بالایی را صرف چنین سمینارهایی می کنند؛ در حالی که همین کار را می توان با قیمت بسیار پایین تری انجام داد و آن تمرکز و تفکر عمیق و درست است!
درس مهم موفقیت در بازارهای مالی این است که، هنگامی که یک معامله گر به طرح معاملاتی خود اطمینان پیدا کرد، باید برای ادامه مسیر نظم و انضباط داشته باشد، حتی زمانی که خطوط شکست اجتناب ناپذیر وجود دارد.
نظم و انضباط در معاملات با دقت و تمرکز دقیق به دست می آید.
2. پیروی نکردن از افراد ناآگاه در انجام فعالیت های مربوط به بازارهای مالی
سودآوری بلندمدت مستلزم این است که آگاهانه موقعیت ها را بشناسید و جلوتر یا عقب تر از سایر معامله گران اقدام به خرید یا فروش کنید. بله درست خواندید!
زیرا همگام با جمعیت بودن به معنای ورود به استراتژی های غارتگرانه ای است که هدف اصلی تریدرهای تاثیرگذار و بزرگ است. بسیاری از افراد انگیزه های پنهانی دارند که پیروی کردن از آنها باعث ضرر و شکست شما خواهند شد.
3. برنامه تجاری بازارهای مالی خود را به روز کنید.
برنامه معاملاتی خود را به طور مرتب مثلا هفتگی یا ماهانه به روز کنید تا بتوانید ایده های جدید را در آن گنجانده و ایده های نامناسب را حذف کنید.
هر زمان احساس کردید در بن بست قرار گرفته اید و به دنبال راهی برای فرار از آن هستید، برگردید و نقشه راه و برنامه از پیش نوشته خود را مرور کنید.
4. برای رسیدن به موفقیت در بازارهای مالی باید زمان و انرژی صرف کنید.
رقابت در بازارهای مالی و موفقیت در آن مستلزم این است که صدها ساعت را صرف تکمیل استرتژی های خود کنید. بنابراین اگر انتظار دارید که با چند حرکت و در زمان کوتاه بتوانید به سود بالا دست یابید؛ باید بگویم که سخت در اشتباهید. تنها راه رسیدن به موفقیت درازمدت، کار سخت و نظم و انضباط است.
5. در بازارهای مالی از آنچه که خیلی واضح و بدیهی است اجتناب کنید.
به دست آوردن سود در بازارهای مالی به ندرت زمانی حاصل می شود که اکثریت سرمایه گذاران و معامله گران پیرو یک روند هستند. چراکه زمانی که شما یک روند عالی را در چارت می بینید به احتمال زیاد بقیه نیز می بینند. بنابراین شما هم درون آن جمع هستید و خرید یا فروش های لحظه ای زمینه ریزش ارز را فراهم کرده و شما را آماده پذیرش ضرر و زیان می کند.
6. در معاملات بازارهای مالی به قوانین خود پایبند باشید.
زمانی که موقعیت‌ها و شرایط بازار بد می‌شود، شما مجبور هستید برای رهایی از ضرر تدابیر جدیدی بیندیشید. حال اگر به این تدابیر و قوانین خود اجازه ندهید وظایفشان را انجام دهند، نظم و انضباط کاری خود را از دست خواهید داد و در را به روی ضررهای بیشتر باز خواهید کرد.
7. در انجام معاملات مالی بینش و بصیرت خود را به کار گیرید.
اصولا تجارت و بازارهای مالی از جنبه های ریاضی و هنری مغز شما استفاده می کند؛ بنابراین برای موفقیت در بلندمدت باید هر دو را پرورش دهید.
رقابت در بازارهای مالی نیاز به زمان و انرژی مضاعف دارد.
آشنایی با اصول مدیریت سرمایه
با توجه به رشد چشم‌گیر شاخص‌های بازار سهام طی سالیان اخیر، صاحبان سرمایه‌های خرد و کلان از اقشار مختلف و با هر میزان تخصص مالی، وارد بازار سرمایه شده‌اند. هرچند گزینه‌های مطمئن‌تری نظیر صندوق‌های سرمایه‌گذاری هم وجود دارند اما، بسیاری از افراد به دلایل مختلف ترجیح میدهند که خودشان مستقیماً در بازار به خرید و فروش سهام بپردازند.
به منظور سرمایه‌گذاری آگاهانه، باید پیش از ورود به بازار آموزش دیده و ارکان اصلی فرآیند معامله‌گری یعنی تحلیل، روانشناسی و مدیریت سرمایه را به خوبی فرا بگیرید. یادگیری این مفاهیم، از طریق آموزش‌های تئوری و تجربه معامله‌گری در بازار بورس، حاصل می‌شود. در این میان، بخش مدیریت سرمایه از اهمیت ویژه‌ای برخوردار است زیرا، مستقیماً با بقای افراد در بازار مرتبط بوده و به گونه‌ای میتوان آن را ضامن حفظ و رشد سرمایه معامله‌گران دانست. برای پیاده سازی قوانین مدیریت سرمایه در بازار بورس، عملکرد سیستماتیک و تفکر منطقی فرد الزامی است. قطعاً معامله‌گری که این مفهوم را به خوبی درک نموده و اجرایی کند، از آرامش روحی بیشتری حین داد و ستد برخوردار است زیرا، با درنظر گرفتن تمام ریسک‌های ممکن اقدام به سرمایه‌گذاری می‌نماید و همین موضوع یکی از سنگ بناهای اصلی موفقیت در بازار مالی است.
مدیریت سرمایه چیست؟
اگر بخواهیم یک تعریف جامع و کلی ارائه کنیم، دانش و مهارت سرمایه‌گذاری با ریسک حداقل در راستای کسب بازدهی حداکثر را مدیریت سرمایه می‌نامند. هدف اصلی مدیریت سرمایه در وهله اول، کنترل ریسک و حفظ دارایی است. از این جهت در برخی از منابع آموزشی، مدیریت سرمایه به همان مدیریت ریسک نیز تعبیر می‌شود. به بیان ساده‌تر، مفهوم مدیریت سرمایه این است که برای بدست آوردن بازدهی مورد انتظار خود باید مقدار ریسک مشخصی متقبل شوید؛ طبق اصول حرفه‌ای معامله‌گری و به منظور جلوگیری از وقوع ضررهای سنگین و غیر قابل تحمل، باید پیش از ورود به موقعیت معاملاتی مقادیر این بازده و ریسک معلوم و به گونه‌ای متعادل شده باشند که در مقابل انتظار برای کسب سودی معقول، ضرر کمی پیش روی شما باشد.
اعمال صحیح قوانین مدیریت ریسک در فرآیند معاملات، می‌تواند در راستای کاهش ضرر و زیان تأثیر به سزایی داشته باشد. ترکیب یک استراتژی معاملاتی کارا و مدیریت سرمایه، ضمن پیش‌گیری از وقوع ضررهای سنگین و غیر منتظره، به مرور زمان منجر به رشد سرمایه شما خواهد شد. اعمال مدیریت ریسک در معاملات سهام و سایر ابزارهای مالی، تابع قوانین واحد و مشخصی موفقیت در بازارهای مالی نیست و از یک فرد تا دیگری متفاوت است. در واقع جزئیات و نحوه اعمال مدیریت سرمایه، تا حد زیادی به دیدگاه سرمایه‌گذاری، اهداف مالی، طرز تفکر و روحیات شخص بستگی دارد. بر اساس چنین معیارهایی، رویکرد سرمایه‌گذاران در قبال ریسک را تشخیص داده و آنها را در دو دسته کلی ریسک‌گریز و ریسک‌پذیر تقسیم میکنند.
در نتیجه معامله‌گران باید از قواعد مدیریت ریسکی استفاده کنند که متناسب با شخصیت سرمایه‌گذاری آنها باشد و در این زمینه نمی‌توان برای همگان نسخه‌ای واحد تجویز نمود. بطور مثال؛ میزان پذیرش ریسک معامله‌گران کوتاه مدتی در هر موقعیت معاملاتی نسبت به افرادی که دیدگاه بلند مدت دارند، کاملاً متفاوت است.
بسیاری از افراد، با رویای یک شبه ثروتمند شدن وارد بازار سهام شده و انتظار دارند ظرف مدت کوتاهی، سرمایه خود را چند برابر کنند! چنین سرمایه‌گذارانی را حتی نمی‌توان شدیداً ریسک پذیر نامید زیرا، مفهوم ریسک اصلاً برای آنها تعریف نشده است و در محاسبات ذهنی خود صرفاً به سود می‌اندیشند. چنین شخصی حتی ممکن است مدتی معاملات سوددهی را نیز تجربه کند اما، در نهایت به دلیل عدم رعایت مدیریت سرمایه و پذیرش بدون محدودیت ریسک، سرمایه خود را به نابودی می‌کشاند. به راستی میتوان ادعا نمود؛ یکی از اصلی ترین وجوه تمایز معامله‌گران موفق با سایرین، رعایت اصول مدیریت سرمایه است.
امروزه برای مدیریت ریسک روش‌های مختلفی وجود دارد. شیوه‌های کلاسیک بیشتر بر محاسبات ساده متمرکز بوده و مدل‌های جدید نظیر روش پروفسور بالسارا، غالباً بر اساس جداول و فرمول‌های پیچیده ریاضی بنا شده‌اند. همگی این روش‌ها مبتنی بر ارزیابی ریسک موقعیت‌های معاملاتی بصورت انفرادی و در نهایت تعیین چهارچوب‌های مشخص برای محدوده ریسک پذیری معامله‌گران می‌باشند.
ارکان اصلی مدیریت سرمایه در بازار سهام
هرچند برای مدیریت سرمایه روش و فرمول مشخصی وجود ندارد اما برای تدوین قوانین مدیریت ریسک و ارزیابی دقیق موقعیت‌های معاملاتی در بازار، شاخص‌های مرسومی وجود دارند که مهمترین آنها عبارتند از:
- ریسک
- بازده
- حجم معاملات
- نسبت بازده به ریسک
- نسبت افت سرمایه
به منظور انجام معاملاتی اصولی و موفقیت آمیز، موارد اول تا چهارم را باید برای هر موقعیت معاملاتی و الزاماً پیش از ورود، بررسی نموده و در مورد آنها تصمیم‌‌گیری کنیم. در واقع پس از مشخص نمودن این موارد مشاهده می‌کنیم که نقاط خروج و حداکثر سود و زیان مورد انتظار از موقعیت معاملاتی مذکور، با دقت معین می‌شوند. به وضوح میبینیم که مدیریت سرمایه در راستای موفقیت هر استراتژی معاملاتی نقش کاملاً حیاتی ایفا می‌نماید که چشم پوشی از آن نتیجه‌ای جز شکست در پی نخواهد داشت. حال پس از شرح مفهوم و اهمیت مدیریت سرمایه در بازارهای مالی و ذکر ارکان اصلی آن به بیان برخی از قواعد مرسوم و توصیه‌های رایج در این زمینه می‌پردازیم؛
- پیش از ورود به معامله، باید ریسک و بازده مورد انتظار از آن را تعیین کنید.
- محاسبات مقادیر ریسک و بازده، تابع مستقیمی از نقاط خروج احتمالی و حجم معاملات میباشد.
- طبق اصول سرمایه‌گذاری و توصیه بزرگان بازار، حداکثر مقدار ریسک در هر موقعیت معاملاتی، نباید از ۳ درصد بیشتر شود!
- حداقل مقدار مجاز نسبت بازده به ریسک، برابر ۱ میباشد و در غیر این صورت، ورود به معامله خطای بزرگی است.
- در صورت نیاز به داشتن چندین موقعیت معاملاتی باز به صورت هم‌زمان، باید حداکثر ریسک قابل تحمل را بین این معاملات تقسیم نمود.
- زمانی که به بازدهی نجومی معاملات اعتباری و اهرمی می‌اندیشید، ریسک سنگین و چند برابری آنها را نیز مد نظر داشته باشید!
- آستانه تحمل افت سرمایه حساب معاملاتی خود را به طور دقیق مشخص نموده و زمانی که به دلیل چندین معامله زیان‌ده میزان افت سرمایه شما به محدوده خطر رسید، بدون تعلل فرآیند معاملات خود را برای مدتی متوقف کنید.
در مجموعه مقالات آتی مدیریت سرمایه در بخش بلاگ آسان بورس، مفاهیم ریسک، بازده، نسبت‌های مرتبط با مدیریت سرمایه و… به تفصیل توضیح داده خواهند شد.
موفقیت در بازارهای مالی
این محتوا قفل و محدود شده است. لطفا وارد حساب کاربری خود شوید. ورود | ثبت نام
مطالب پیشنهاد شده
سمینار پروفسور بیل ویلیامز
آموزش اندیکاتور renko maker
ستاپ ترید سروشانه به سبک نیوتنی
عدد 1.618
افشای ریسک و سلب مسئولیت
فعالیت در بازار های مالی با ریسک همراه است و امکان از دست دادن قسمت، یا کل سرمایه وجود دارد.
کلیه مطالب سایت تحلیل بازار بورس و ارز جنبه علمی آموزشی دارد و عواقب فعالیت در بازار های پر ریسک مالی بر عهده فرد معامله گر میباشد و مجموعه tbba هیچ مسئولیتی در قبال ضرر کاربران و مهمانان سایت نخواهد داشت.
