تجارت باینری آپشن

اصول ناگفته سرمایه گذاری

احسان والیان

چگونه مانند وارن بافت سرمایه‌گذاری کنیم؟

اگر می‌خواهید مانند وارن بافت سرمایه‌گذاری کنید، نیازی به انجام کار خارق‌العاده‌ای ندارید. در واقع، بسیاری از سرمایه‌گذاران جدید از اینکه سبک سرمایه‌گذاری او چقدر ساده است شگفت‌زده می‌شوند. اگر بخواهیم فلسفه وارن بافت را در یک جمله خلاصه کنیم، او در کسب و کارهای بزرگ سرمایه‌گذاری می‌کند که کمتر از ارزش‌های ذاتی خود معامله می‌شوند، سپس تا زمانی که این کسب و کارها بتوانند در اوج باقی بمانند، به سرمایه‌گذاری روی اصول ناگفته سرمایه گذاری آن‌ها ادامه می‌دهد. سایر سرمایه گذاران بزرگ دنیا نیز در این خصوص شیوه‌های خاص خود را دارند به عنوان مثال افرادی مانند استیو جابز و یا آنتونی رابینز روش‌ها و راهکارهای مختلفی داشته‌اند که اطلاع از آن‌ها خالی از لطف نیست.

ما در این مقاله، سعی داریم کمی عمیق‌تر به سبک سرمایه‌گذاری بافت پرداخته و نمونه‌هایی واقعی از نحوه اجرای فلسفه سرمایه‌گذاری‌اش ارائه کنیم.

فلسفه سرمایه‌گذاری وارن بافت در ۸ مرحله

بیشتر فرآیند سرمایه‌گذاری بافت، اختصاصی است؛ بنابراین ما دقیقا نمی‌دانیم که او چگونه در مورد سرمایه‌گذاری تحقیق می‌کند. این‌ها برخی از مهم‌ترین اصول سرمایه‌گذاری بافت هستند که می‌توانید آن‌ها را در استراتژی خود بگنجانید.

۱- به دنبال حاشیه اطمینان باشید

اولویت دادن به حاشیه اطمینان، پایه و اساس فلسفه سرمایه‌گذاری بافت را تشکیل می‌دهد. به عبارت ساده، حاشیه اطمینان به ویژگی‌های یک سرمایه‌گذاری اشاره دارد که به محافظت از سرمایه‌گذاران در برابر از دست دادن پول کمک می‌کند. به عنوان مثال، اگر سهامی با قیمت ۱۰ دلار به ازای هر سهم معامله شود، اما دارایی‌های آن شرکت به طور واقعی ۱۲ دلار به ازای هر سهم باشد، در این صورت یک حاشیه اطمینان ۲ دلاری وجود دارد. ارزش ذاتی دارایی‌ها باید از کاهش بیش از حد قیمت سهام شرکت جلوگیری کند.

۲- بر کیفیت تمرکز کنید

وارن بافت روی چیزهای به درد نخور سرمایه‌گذاری نمی‌کند. او کسب و کارهایی که با مشکل مواجه هستند را صرف نظر از اینکه چقدر ارزان می‌شوند، نمی‌خرد. یکی از بهترین نقل قول‌های بافت که سرمایه‌گذاران جدید می‌توانند از آن استفاده کنند این است: «خرید یک شرکت فوق‌العاده با قیمت منصفانه به مراتب بهتر از یک شرکت منصفانه با قیمت فوق‌العاده است».

۳- با جماعت همرنگ نشوید

یکی دیگر از توصیه‌های بافت که برای سرمایه‌گذاران مبتدی بسیار مهم است: «هیچ سهامی را فقط به این دلیل که دیگران در حال خرید آن هستند، نخرید. اما همچنین هدفتان این نباشد که همیشه مخالف دیگران باشید و سهامی که دیگران می‌خرند را بفروشید.» بهترین راه برای سرمایه‌گذاری این است که به طور کامل جمعیت را نادیده بگیرید و بر روی یافتن ارزش خود تمرکز کنید.

۴- از سقوط و اصلاحات بازار نترسید

هدف آشکار سرمایه‌گذاری سهام، خرید با قیمت کم و فروش با قیمت بالا است، اما طبیعت انسان می‌تواند ما را وادار کند که دقیقا برعکس عمل کنیم. وقتی می‌بینیم که همه دوستانمان به پول رسیده‌اند، آن موقع است که احساس می‌کنیم باید پولمان را سرمایه‌گذاری کنیم و وقتی بازارهای سهام سقوط می‌کنند، طبیعت ما این است که قبل از کاهش بیشتر قیمت‌ها از آن خارج شویم.

وارن بافت دوست دارد که قیمت سهام کاهش یابد زیرا این امر فرصت‌هایی برای خرید با تخفیف ایجاد می‌کند. اگر در حال خرید از فروشگاه مورد علاقه‌تان باشید و ناگهان متوجه شوید که قیمت کل اجناس فروشگاه ۲۰ درصد کمتر است، آیا فرار می‌کنید؟ البته که نه.

۵- با ذهنیت بلندمدت به سرمایه‌گذاری‌های خود فکر کنید

یکی از مهم‌ترین نقل قول‌های وارن بافت در مورد سرمایه‌گذاری این است: «اگر نمی‌خواهید به مدت ده سال صاحب سهام شوید، حتی به مدت ده دقیقه به داشتن آن فکر نکنید».

او سهام را فقط به این دلیل که فکر می‌کند قیمت آن در این هفته، ماه یا حتی سال افزایش خواهد یافت، نمی‌خرد. بافت، سهام می‌خرد زیرا می‌خواهد در بلندمدت مالک آن کسب و کارها باشد. او هنوز هم به طور مکرر و به دلایل مختلف سهام می‌خرد، اما بیشتر سرمایه‌گذاری‌هایش را با این ذهنیت انجام می‌دهد که آن‌ها را برای همیشه در اختیار داشته باشد.

۶- در صورت تغییر سناریو، از فروش سهام‌ها نترسید

نقل قول معروف وارن بافت زمانی که از او در مورد سهامی که تصمیم گرفت با ضرر بفروشد پرسیده شد، این است: « اگر خود را در چاله دیدید، مهم‌ترین کاری که باید انجام دهید این است که حفاری را متوقف کنید.»

با وجود اینکه او می‌خواهد تا ابد مالک هر سهامی باشد که می‌خرد، واقعیت این است که چشم‌اندازها تغییر می‌کنند. شاید تعجب کنید که بدانید چند دهه پیش، بافت یک موقعیت بزرگ در آژانس وام مسکن فردی مک (Freddie Mac) خرید. چند سال قبل از بحران مالی، او متوجه شد که مدیر شرکت شروع به انجام ریسک‌های غیرضروری با سرمایه آن کرده است و تصمیم به فروش گرفت. چند سال بعد، زمانی که بحران مالی آغاز گردید، مشخص شد که بافت حرکت هوشمندانه‌ای انجام داده است.

۷- اصول سرمایه‌گذاری ارزشی را بیاموزید

وارن بافت به طور گسترده‌ای به عنوان بزرگ‌ترین سرمایه‌گذار ارزشی در جهان شناخته می‌شود. سرمایه‌گذاری ارزشی، پرداخت قیمت‌های پایین برای سرمایه‌گذاری‌ها را نسبت به ارزش‌های ذاتی آن‌ها در اولویت قرار می‌دهد. هدف یک سرمایه‌گذار ارزشی خرید ۱۰۰ دلار سهام یک شرکت با قیمت کمتر از ۱۰۰ دلار (در حالت ایده‌آل بسیار کمتر) است. سرمایه‌گذاران ارزشی مانند بافت انتظار دارند که بازار در نهایت ارزش کامل شرکتی که در حال حاضر کمتر از آنچه که باید، ارزش‌گذاری شده است را شناسایی کند و در نتیجه قیمت سهام شرکت افزایش یابد و برای سرمایه‌گذار ارزشی، سود اصول ناگفته سرمایه گذاری حاصل شود.

۸- تحقیق و تأمل کنید

وارن بافت به طور منظم روزهای طولانی را در دفتر خود در اوماها، نبراسکا می‌گذراند. اما اغلب سرمایه‌گذاران شگفت‌زده می‌شوند اگر بدانند او بیشتر وقت خود را صرف تنها نشستن و مطالعه می‌کند یا هیچ کاری انجام نمی‌دهد. او می‌گوید: «من اصرار دارم که هر روز زمان زیادی را بنشینم و فکر کنم.» بافت دانش را چیزی می‌داند که در طول زمان ایجاد می‌شود و معتقد است که بیشتر موفقیت او را می‌توان به انباشته شدن دانش سرمایه‌گذاری تا حد ممکن نسبت داد.

چگونه مانند وارن بافت ثروتمند شویم؟

در این مطلب سعی کردیم فلسفه سرمایه‌گذاری یکی از بزرگ‌ترین و موفق‌ترین سرمایه‌گذاران جهان را در ۸ مرحله توضیح دهیم. با نگاه کردن به زندگی افراد موفقی مانند استیو جابز، آنتونی رابینز و وارن بافت و . می‌توان درس‌های زیادی گرفت که در هیچ کتاب درسی نمی‌توان آن‌ها را یافت.

آشنایی با قراردادهای آتی صندوق طلا

قراردادهای آتی یکی از ابزارهای نوین مالی است که از اصول ناگفته سرمایه گذاری سال ۱۳۸۷ در ایران راه‌اندازی شد و به تدریج مورد استقبال سرمایه گذاران قرار گرفت. در پی نوسانات شدید و تورم سال ۹۷ بسیاری از مردم درصدد آن برآمدند تا برای حفظ ارزش پول خود و همچنین کسب سود، در اصول ناگفته سرمایه گذاری بازارهای مالی سرمایه گذاری نمایند. بازار طلا، سکه، ارز و بورس مقصد وجوه مذکور گردید. با این حال نوسانات شدید قیمت و مواجهه با روند نزولی در بازارها، سرمایه گذاران را با تردید و نگرانی مواجه ساخت. این نگرانی‌ها سرمایه گذاران را به این فکر انداخت تا به دنبال بازاری باشند که علاوه‌بر پوشش ریسک در خصوص نوسانات قیمت، در هنگام کاهش قیمت‌ها نیز از زیان مصون باشند. بازار آتی یکی از بهترین گزینه‌ها، برای نیاز سرمایه گذاران در این شرایط بود.

معرفی دوره

در واقع بازار قراردادهای آتی با ویژگی دو طرفه بودن، نگرانی افت قیمت‌ها را برای سرمایه گذاران حذف نمود. چرا که با خاصیت دو طرفه بودن بازار آتی، فعالان می‌توانند حتی از کاهش قیمت‌ها نیز منتفع شوند. ازسوی دیگر باتوجه به ماهیت تعهدی بازار آتی و تحویل در آینده، این امکان برای سرمایه گذاران (تولید کنندگان) فراهم شد تا ریسک نوسانات قیمت را با قراردادهای آتی پوشش بدهند. جذابیت های بازار آتی محدود به پوشش ریسک و دوطرفه بودن آن نیست. وجود اهرم مالی در بازار آتی این فرصت را برای سرمایه گذاران فراهم می‌سازد تا با سرمایه ای مشخص بتوانند سودهای چندین برابری کسب نمایند. البته ناگفته نماند وجود اهرم مالی در بازار آتی همانند شمشیر دولبه است. به بیان دیگر در این بازار با سرمایه ای مشخص، ممکن است زیان‌های چندین برابری بر معامله گران تحمیل گردد. این موضوع موجب پر ریسک بودن معاملات بازار آتی شده است.

با توجه به اینکه بازار آتی بازاری فوق‌العاده پرریسک است، لازم است فعالان جهت ورود به این بازار در ابتدا با اصول و مفاهیم قرارداد آتی به خوبی آشنا شده و سپس روش‌های کسب سود از این بازار را فراگیرند.

اهداف دوره

در دوره آشنایی با قراردادهای آتی کالا هدف آن است که دانش‌پذیران به صورت گام‌به‌گام با اصول و مفاهیم بازار آتی آشنا شوند. علاوه بر این با انجام خرید و فروش های سوری در سامانه آنلاین و ارائه مثال های کاربردی، به صورت عملی با نحوه خرید و فروش در بازار آتی کالا آشنا شوند.

هزینه و مدت دوره

دوره حضوری
مدت دوره ۳ ساعت (۱ جلسه ۳ ساعته)
هزینه دوره رایگان
پیش‌نیاز دوره

با عضویت در بآشگاه مشتریان کارگزاری آگاه از ۲۰ تا ۶۰ درصد تخفیف در دوره‌های آموزشی بهره‌مند شوید.

مراحل شرکت در دوره آنلاین

مرحله اول: ارسال پیامک از سمت آموزش آگاه به منظور عضویت درگروه تلگرام کلاس آموزشی مربوطه (پیامک مربوطه ۱ الی ۲ روز قبل از تشکیل کلاس ارسال می‌شود(.

مرحله بعدی: در مرحله بعدی لینک شرکت در کارگاه آموزشی در گروه تلگرام قرار گرفته که دانش پذیران با کلیک بر روی لینک مربوطه در ساعت برگزاری، امکان استفاده از این کلاس اموزشی را خواهند داشت.

چگونه در املاک و مستغلات سرمایه گذاری کنیم؟

چگونه در املاک و مستغلاک سرمایه گذاری کنیم؟

چگونه در املاک و مستغلات سرمایه گذاری کنیم؟

در ابتدا همه فکر می‌کنند که سرمایه‌گذاران املاک و مستغلات هزینه هنگفتی را به عنوان سرمایه اولیه هزینه کرده‌اند. این تفکر شاید سال‌ها قبل مورد تایید بود ولی امروز خیر.

خوشبختانه امروزه دیگر نیازی ندارید که همه هزینه ملک را به صورت شش دانگ لحظه اول پرداخت کنید. بعد از به استقلال مالی رسیدن، یکی از بهترین راهکارهای سرمایه گذاری در خرید ملک است.

در واقع این روش شیوه مرسومی بین میلیونرها می‌باشد، سرمایه گذاری روی ملک یک موفقیت غیرممکن به نظر می‌رسد، اما شروع آن با قدم‌های کوچک اصول ناگفته سرمایه گذاری و پیشرفت مداوم شکل می‌گیرد. مجله ویلاژست در این مقاله به شروع سرمایه گذاری ملک می‌پردازد.

چرا باید به سرمایه‌گذاری در املاک و مستغلات توجه کنید؟

بزرگ‌ترین دلیلی که فرد به سرمایه‌گذاری املاک و مستغلات توجه می‌کند، احتمال بالاترین بازه اصول ناگفته سرمایه گذاری در مقایسه با سایر طبقات دارایی ( مانند سرمایه گذاری در بازار سهام) است. در حقیقت بازدهی املاک و مستغلات در 4 دهه اخیر همیشه رو به رشد بود.

سرمایه گذاری در املاک و مستغلات در صورت انجام صحیح موجب کنترل دارایی و سود قابل توجه می‌شود. حتی وقتی در ایران زندگی نمی‌کند خرید ملک گزینه ایده آل و مناسبی برایتان می باشد.

صرفه نظر از اینکه املاک و مستغلات یکی از راه‌های رشد سبد مالی است. لازم است یادآوری کنیم که مقایسه املاک و سهام مانند مقایسه سیب با پرتقال است، تفاوت‌های زیادی بین آنها وجود دارد که سرمایه گذاران باید درک دقیقی از بازار داشته باشند.

در اینجا مجله ویلاژست به معرفی انجام کارهایی می پردازد.

مطالعه کنید!

بهترین روش اینست که به منابع درست رجوع کنید. شما باید اصول را بیاموزید تا در صورت بروز مشکلات اطلاعات کافی داشته باشید. ناگفته نماند که در این وادی اطلاعات زیادی وجود دارد.

نیازی نیست که همه موارد را با حساسیت مورد ارزیابی قرار دهید، داشتن اطلاعات پایه سرمایه گذاری ملک و مستغلات کفایت می کند. تمامی اطلاعات مربوط به این بستر را می‌توانید از وب سایت‌های معتبر به دست آورید.

در هر نوع سرمایه گذاری تفاوت‌هایی وجود دارد، هنگامیکه با انواع مختلف گزینه‌ها مواجه می شوید، باید به بودجه، زمان و نیازهایتان فکر کنید. محله خرید ملک را باید به خوبی بررسی کنید تا سرمایه گذاری بهتری داشته باشید.

اهداف خود را تعیین کنید!

طیف وسیعی در سرمایه گذاری ملک وجود دارد، لازم است که هدفی را در نظر گیرید. چقدر توان ریسک دارید؟ چقدر می‌توانید هزینه کنید؟ هدف خود را بنویسید بعد به واسطه مهندسی معکوس مراحل را طبقه‌بندی نمایید. حتما مقدار سرمایه اولیه را نیز در نظر گیرید.

پول پیش‌پرداخت یا سرمایه گذاری خود را پیدا کنید!

در برخی از مواقع باید درآمد یکبار مصرف خود را کنار بذارید تا بتوانید به رویاهای سرمایه گذاری در املاک و مستغلات دست یابید. مهم نیست شما دانشجو یا کارمند با حقوق اندک هستید با برنامه‌ریزی و هدف مسیر خود را آغاز کنید.

گزینه‌های سرمایه‌گذاری در املاک و مستغلات خود را کاوش کنید!

مهم است که گزینه‌های خود را درک کنید، زیرا برخی از آنها دارای ریسک بالاتر و نیاز به سرمایه گذاری بیشتری هستند.

سخن پایانی

مجموعه ویلاژست سعی بر این دارد که با ارائه اخبار و مقالات متنوع در زمینه خرید و فروش ملک، طراحی ویلا مدرن ، ساخت ویلا در کردان و … اطلاعات را به صورت کاربردی و عملکردی در اختیار مخاطبان خود قرار دهد.

جهت مشاوره رایگان و خرید ویلا در کردان با شماره‌های مندرج در سایت تماس به عمل آورید.

مزیت‌های سرمایه‌ گذاری در صندوق رمز ارز

مزیت‌های سرمایه‌ گذاری در صندوق رمز ارز

در تعریف دقیق صندوق رمز ارز باید این گونه اذعان داشت که این صندوق سرمایه‌گذاری ارز دیجیتال در واقع به مجموعه‌ای از تمام ارز دیجیتال بازار انواع ارز دیجیتال و عرضه‌ی اولیه اتلاق می‌شود. از جمله دلایلی که غالب افراد سرمایه‌گذار جذب سرمایه‌گذاری در صندوق رمز ارز می‌شوند این است که نقدشوندگی در این سرمایه‌گذاری بالا است و اینکه قابل مشاهده بودن گزارشات مالی و ایجاد یک فضای امن مالی باعث جلب اعتماد آن‌ها می‌گردد و علاوه بر آن افراد با سرمایه‌گذاری در صندوق رمز می‌توانند در زمان و هزینه‌ی خود صرفه‌جویی کنند. صندوق‌های مربوط به سرمایه‌گذاری انواع ارز دیجیتال به منظور انجام معاملات مربوط به خرید و فروش ارز دیجیتال یک حساب کارگزاری در اختیار سرمایه‌گذار قرار می‌دهد، که این حساب همانند یک اثر انگشت مختص هر یک از افراد سرمایه‌گذار می‌باشد و این افراد می‌توانند با استفاده از این حساب پیگیری‌های لازم را انجام دهند. یک مفهوم بسیار جذاب در رابطه با سرمایه‌گذاری در ارز دیجیتال وجود دارد و آن هم مفهوم کیف پول می‌باشد. کیف پول در واقع به صورت نرم افزار و یا سخت افزار می‌باشد که ارز دیجیتالی خریداری شده به حساب آن واریز می‌شود.

مزیت‌های سرمایه‌ گذاری در صندوق رمز ارز

اصول اولیه شروع سرمایه‌گذاری در صندوق رمز ارز

انواع اصول ناگفته سرمایه گذاری مختلفی از سرمایه‌گذاری‌ها در بازار مالی وجود دارد. سرمایه‌گذاری در صندوق رمز ارز یکی از انواع سرمایه‌گذاری‌های جدید به حساب می‌آید؛ که امروزه توانسته است توجه طرفداران گوناگون از هر قشری را به خود جلب نماید. سرمایه‌گذاری‌ها همان طور که از قبل به آن اشاره شده انواع مختلفی دارد و بر همین اساس ممکن است افراد با توجه به میزان علاقه‌ی خود به این فعالیت، سرمایه‌ی خود را در بین هر کدام از انواع سرمایه‌گذاری تقسیم نمایند. لذا از این نظر به علاقه‌مندان فعالیت‌های تجاری سرمایه‌گذاری در صندوق رمز ارز در کنار سایر سرمایه‌گذاری‌ها پیشنهاد می‌شود. علاقه‌مندان حتما از این موضوع مطلع هستند که هر نوع سرمایه‌گذاری دارای ریسک می‌باشد و بدترین ریسک از دست دادن اصل سرمایه خواهد بود. سرمایه‌گذاری‌های مرتبط با صندوق رمز ارز هم از امر مستثنی نیست چه بسا که سرمایه‌گذاری در رمز ارز و یا ارز دیجیتال از نوع سرمایه‌گذاری پر ریسک‌تر نسبت به انواع دیگر سرمایه‌گذاری می‌باشد. بنابراین آموزش و داشتن اطلاعات کافی در مورد بازار ارز دیجیتال و صندوق سرمایه‌گذاری مرتبط با آن بسیار مهم می‌باشد و لازمه‌ی شروع هر نوع فعالیت سرمایه‌گذاری در این بازار است. بنابراین افراد تنها نباید به این موضوع که سرمایه‌گذاری در صندوق رمز ارز بحثی جدید و نو است بسنده کنند و از فراگیری مراحل اولیه مربوط به آن غافل بمانند.

اهمیت مدیریت ریسک در سرمایه‌گذاری در صندوق رمز ارز

مدیریت ریسک و همچنین کسب تجربه و مهارت در زمینه‌ی فعالیت در بازار ارز دیجیتال از ارکان اصلی کسب سود در این بازار می‌باشد. در واقع عامل ذکر شده رمز موفقیت برای کلیه‌ی فعالیت‌های سرمایه‌گذاری محسوب می‌شود، ولی در مورد سرمایه‌گذاری در صندوق رمز ارز محسوس‌تر است و در رابطه با آن باید با حساسیت بیشتری برخورد شود. چرا که بازار ارز با نوسانات بالایی روبرو است. گاهی قیمت بالای یک رمز ارز می‌تواند به کسب سود باور نکردنی منجر شود و گاهی ممکن است قیمت این رمز ارز روند کاهشی داشته باشد تا حدی که فرد سرمایه‌گذار را با زیان قابل توجهی مواجه کند تا اینکه حتی اصل سرمایه خود را هم از دست دهد. بنابراین داشتن مهارت در چگونگی مدیریت ریسک و تحلیل نوسانات در بازار رمز ارز و یا ارز دیجیتال از عوامل ضروری دسته‌ای از فعالیت‌های سرمایه‌گذاری می‌باشد که با نوسانات بالا در قیمت روبرو هستند. لذا به افراد سرمایه‌گذار و علاقه‌مند به این نوع از سرمایه‌گذاری پیشنهاد می‌شود که از خدمات و کمک‌های یک صرافی معتبر بهره‌مند شوند. البته ناگفته اصول ناگفته سرمایه گذاری نماند که در انتخاب صرافی معتبر و صندوق رمز ارز هم باید دقت کافی داشت، چرا که این هم به نوعی یکی از مراحل اولیه شروع یک فعالیت سرمایه‌گذاری می‌باشد.

میزان تحمل ریسک سرمایه گذاری خود را چطور تعیین اصول ناگفته سرمایه گذاری کنیم؟

احسان والیان

احسان والیان

  • اشتراک‌گذاری

واژه ریسک را بارها شنیده‌ایم. در تمام ابعاد زندگی با این واژه مواجه هستیم؛ از انتخاب محلی که می‌خواهیم به سفر برویم تا جایی که می‌خواهیم در آن به سرمایه گذاری بپردازیم. البته ناگفته نماند که این واژه را بیش‌تر در زمانی استفاده کرده‌ایم که تمایل به سرمایه گذاری در جایی داشته‌ایم اما از عواقب آن و به خطر افتادن سرمایه‌مان در هراس بوده‌ایم. این نوع ترس کاملا طبیعی است اما در افراد به طور متفاوت نمود پیدا می‌کند. تحمل ریسک سرمایه گذاری در میان افراد متفاوت است. درک تحمل ریسک در هر شخص این کمک را به ما می‌کند تا بتوانیم سریع‌تر و بهتر در امور مالی تصمیم بگیریم و مناسب‌ترین راه سرمایه گذاری را انتخاب کنیم. ارزیابی سنجش ریسک از ویژگی‌هایی برخوردار است که در ادامه به بررسی آن خواهیم پرداخت.

تحمل ریسک سرمایه گذاری

تحمل ریسک چیست؟

قبل از این که به شناخت ابعاد مختلف تحمل ریسک سرمایه گذاری بپردازیم بهتر است اول از همه، یک تعریف مشخص از تحمل ریسک ارائه دهیم. تحمل ریسک به توانایی مالی و حسی ما برای تحمل زیان از طرف منبع سرمایه گذاری‌مان است. شاید این سوال برای‌مان پیش بیاید که طبق این تعریف، چرا باید احساسات در سرمایه گذاری دخیل باشند؟ مگر نه این که تصمیمات مالی ما باید کاملا بر اساس منطق انجام شود؟ در پاسخ به سوالات پیش آمده باید گفت که اتفاقا اصول منطقی در نظر گرفته شده برای تصمیم گیری‌های ما باید تمام ابعاد انسانی ما را در بر بگیرد و احساسات و کنش‎‌ها و واکنش‌های غریزی و عاطفی ما – مانند دیگر ابعاد زندگی – در سرمایه گذاری که می‌کنیم تاثیر مستقیم داشته باشند. افرادی که احساسات و ترس‌ها و امیدهای خود را در میزان تحمل ریسک سرمایه گذاری خود در نظر نمی‌گیرند این احتمال می‌رود که با بالا و پایین‌های بازارهای سرمایه دچار ناامیدی و فرسودگی شوند.

ویژگی های تحمل ریسک

ویژگی‌هایی که میزان تحمل ریسک سرمایه گذاری در فرد را در بر می‌گیرند به چند دسته تقسیم می‌شوند؛ اولین عامل سن است. سن ما مشخص می‌کند که به طور طبیعی و معقول تا چه میزان توانایی تحمل ریسک داریم. وضعیت تاهل و یا تجرد، میزان سرمایه، اهداف مالی، جدول زمانی، عوامل احساسی و هدف اصلی در سرمایه گذاری از ویژگی‌های اصلی هستند که در تحمل ریسک به فرد سرمایه گذار کمک می‌کنند تصمیم گیری بهتری داشته باشد. یک به یک به بررسی این ویژگی‌ها خواهیم پرداخت.

سن، فرصت برای سرمایه گذاری

سن و سال یکی از مهم‌ترین ویژگی‌هایی است که هر فرد باید برای میزان تحمل ریسک سرمایه گذاری در نظر بگیرد. این که جوان باشیم و سن و سال‌مان در دهه‌های اول زندگی باشد پس می‌توانیم با ریسک پذیری بالایی اقدام به سرمایه گذاری کنیم؛ به همین خاطر برای جوانان گزینه‌های پر ریسک‌تر و البته پر بازده‌تر در نظر گرفته می‌شود. البته ناگفته نماند که سن و سال تنها عامل مهم نیست و ممکن است باقی ویژگی‌ها باعث خنثی شدن ریسک پذیری ما حتی در جوانی شوند.

وضعیت تاهل یا تجرد

این موضوع که در دوران تاهل هستیم و یا ازدواج نکرده‌ایم و تشکیل خانواده نداده‌ایم می‌تواند یکی از ویژگی‌های مهم در تحمل ریسک پذیری ما باشد. همه ما می‌دانیم که در زمان تجرد می‌توان تا حد قابل توجه‌ای ریسک پذیر بود. این میزان تحمل بالا به خاطر کم بودن تعداد مسئولیت‌ها است. اما فرد متاهل به خاطر حجم مسئولیت و مخارجی که هر ماه در حساب و کتاب خود می‌گنجاند باید با احتیاط بیش‌تر و ریسک پذیری کم‌تر پیش رود. اولویت بندی در بودجه و مخارج زندگی در مواقعی که مسئولیت رفاه چند نفر دیگر بر عهده ما است تا حدی تحمل ریسک سرمایه گذاری را از ما می‌گیرد.

میزان سرمایه برای تحمل ریسک سرمایه گذاری

یک قانون کلی در مورد سرمایه می‌گوید؛ هر چه بیش‌تر داشته باشید، توانایی از دست دادن بیش‌تری را دارید. به این معنی که تحمل ریسک سرمایه گذاری در افرادی که از سرمایه بیش‌تری برخوردار هستند به مراتب بیش‌تر است. البته این واقعیت کاملا مشخص است که سرمایه بیش‌تر به معنای پشتوانه محکم‌تر است و به همین خاطر افراد سرمایه‌دار می‌توانند راحت‌تر ریسک کنند و عواقب آن را تحمل کنند.

اهداف مالی، روشنا و نشانگر مسیر

اهداف مالی مشخص می‌کنند که ما تا چه اندازه بازده انتظاری داریم. هر چه مدت زمان مشخص شده ما برای رسیدن به اهداف مالی بیش‌تر باشد می‎‌توان گفت که تحمل ریسک سرمایه گذاری بیش‌تری داریم. به عنوان مثال خرید خانه یکی از اهداف مالی بلند مدت است که افراد برای دستیابی به آن باید مدت طولانی‌تری نسبت به دیگر اهداف خود صبر کنند. با این حساب باید به سمت سرمایه گذاری بلند مدت گرایش پیدا کنند. بسیاری از زمینه‌های سرمایه گذاری بلند مدت مانند بازار سهام در کوتاه مدت با ریسک بسیار بالایی رو به رو هستند. اما با تحمل ریسک پذیری در بازه زمانی 5 تا 10 سال می‌توان انتظار یک بازدهی فوق العاده را از آن داشت. صندوق سرمایه گذاری سهامی یکی از بهترین گزینه‌ها برای این دست افراد است که می‌خواهند در بلند مدت بهترین نتیجه را از سرمایه گذاری خود بگیرند.

جدول زمانی، زمان بندی برای نتیجه گیری

اهداف مالی ما ویژگی‌های مختلفی دارند که همین ویژگی‌ها، آن‌ها را از نظر زمانی و اولویت بندی از یکدیگر متمایز می‌کنند. بعضی از اهداف نیاز چندان زیادی به صبر و جمع آوری سرمایه هنگفت ندارند. به عنوان مثال برای یک سفر نیازی به سرمایه گذاری بلند مدت نداریم و تحمل ریسک سرمایه گذاری در چنین مواردی از اهداف مالی موردنیاز نیست. اما زمانی فرا می‌رسد که بنا بر اولویت و ضرورت نیاز داریم تا تحمل ریسک خود را بالا ببریم و به همان میزان انتظار خود را در کوتاه مدت کم کنیم و محدوده زمانی موردنظر خود را برای نتیجه گیری بالا ببریم.

عوامل احساسی، موثر در تحمل ریسک پذیری

همان‌طور که در آغاز اشاره کردیم عوامل احساسی می‌توانند در تحمل ریسک پذیری سرمایه گذاری ما بسیار تاثیرگذار باشند. هم‌چنین این که به طور ذاتی و شخصیتی تا چه میزان می‌توانیم ریسک را تحمل کنیم در این موضوع بسیار تاثیرگذار است. عده‌ای از سرمایه گذاران از میزان اضطراب بالایی برخوردارند و به همین خاطر نمی‌توانند ریسک پذیر باشند. البته باید به این نکته مهم هم اشاره کنیم که هدف از سرمایه گذاری ساختن زندگی راحت‌تر است. به همین خاطر اگر سرمایه گذاری ما از نوع اضطراب آور برای ما و شخصیت سرمایه گذاری ما باشد و قرار باشد به سلامتی‌مان آسیب بزند باید هر چه سریع‌تر از آن نوع سرمایه گذاری فاصله بگیریم. هیچ برآورد مالی وجود ندارد که ارزشش با سلامتی ما برابری کند.

نتیجه گیری

ویژگی‌هایی که با هم بر شمردیم را می‎‌توان از عوامل موثر در میزان تحمل ریسک پذیری دانست. از احساسات گرفته تا محدوده انتظارات ما در به دست آوردن بازه موردنظرمان همگی به نوبه خود می‌توانند در تصمیمات مهم ما برای شروع یک سرمایه گذاری مهم تاثیر داشته باشند. بهتر است خود و اصول ناگفته سرمایه گذاری میزان تحمل ریسکمان را بشناسیم تا در گزینه‌های مناسبی سرمایه‌گذاری کنیم و از مواردی که برای ما مناسب نیستند، دوری کنیم. در این صورت تحقق اهداف مالی ما نیز تضمین بیشتری خواهند داشت.

ویژگی‌هایی که میزان تحمل ریسک سرمایه گذاری در فرد را در بر می‌گیرند به چند دسته تقسیم می‌شوند؛ اولین عامل سن است. سن ما مشخص می‌کند که به طور طبیعی و معقول تا چه میزان توانایی تحمل ریسک داریم. وضعیت تاهل و یا تجرد، میزان سرمایه، اهداف مالی، جدول زمانی، عوامل احساسی و هدف اصلی در سرمایه گذاری از ویژگی‌های اصلی هستند که در تحمل ریسک به فرد سرمایه گذار کمک می‌کنند تصمیم گیری بهتری داشته باشد. یک به یک به بررسی این ویژگی‌ها خواهیم پرداخت.

مقالات مرتبط

دیدگاهتان را بنویسید

نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد. بخش‌های موردنیاز علامت‌گذاری شده‌اند *

برو به دکمه بالا